2027年上路！香港擬引入加密資產申報新框架 幣圈人必知Q&A全整理
摘要：2025年12月9日，香港政府就「在香港實施加密資產申報框架及修訂共同彙報標準」展開諮詢，目標是把加密資產正式納入國際自動交換財務帳戶資料體系，並提升現有 CRS 行政及罰則安排。這意味著，使用香港平台買賣或持有虛擬資產的投資者，日後相關資料或會被稅務機關用於跨境稅務合作。EX.IO整理了相關政策諮詢文件的部分重點細節，以供利益相關的投資者留意。
誰需要申報？
香港政府是次諮詢文件明確了”報告加密資產服務提供者”(RCASP)的定義，業務涉及以下活動可能被歸類為RCASP：
- 為客戶執行加密資產與法定貨幣的兌換
- 為客戶執行不同加密資產之間的兌換
- 提供加密資產交易平台服務
- 運營加密資產ATM機
- 作為做市商參與加密資產交易並收取買賣價差
需申報的交易類型都有哪些？
CARF要求申報的交易包括三大類：加密資產與法幣的兌換、加密資產之間的兌換、以及加密資產的轉移。
值得留意是：零售支付交易中，只有單筆超過5萬美元的交易才需要申報。這一設定相信為部分支付類應用提供了一定的合規緩衝空間。
如何確定申報義務地？
香港採用了OECD規定的”申報關聯”(reporting nexus)標準來確定RCASP是否需要在香港履行CARF義務。這一標準採用層級結構：
- 稅務居民地：RCASP是香港稅務居民
- 註冊地/組織地：在香港註冊或根據香港法律成立
- 管理地：在香港進行日常管理或控制
- 經營場所：在香港有固定經營場所
對於跨國運營的平台，需要特別注意”層級規則”——如果RCASP在多個司法管轄區都有申報關聯，只需在關聯層級最高的司法管轄區履行申報義務。例如若某公司是香港稅務居民，同時在新加坡有分支機搆，則只需在港申報，而無需在新加坡再重複申報。
時間表：何時開始？
- 按香港政府公佈的初步路線，若相關立法順利通過，香港本地平台最快要在 2027 年開始根據 CARF 進行盡職審查與資料收集。
- 2028 年起，有關 2027 年的加密資產帳戶及交易資料，有機會首次納入自動交換範圍，與其他已採納 CARF 的國家／地區互相交換。
投資者可以怎樣準備？
一、主動了解自身稅務居民身份與申報責任
- 建議投資者檢視自己是否同時屬於多個司法管轄區的稅務居民，並向專業人士瞭解相關報稅義務及合規要求。
- 對有長期海外工作、移民或在多地持有房產及投資帳戶的人士而言，這一步尤為重要，以免日後在自動交換資料下出現申報落差。
二、為提供稅務資料及文件預留空間
- 投資者可預先整理好身份文件、住址證明、稅務編號及相關文件，方便日後平台要求更新自我證明時快速回應。
- 如過往利用不同身份開戶或曾更改居留地，宜及早主動校正資料，以減少被要求補件或被視為高風險客戶的可能性。
三、選擇合規度高的平台與中介
- 日後加密資產平台在技術與合規上的門檻料會提高，能符合新框架的營運者可能較有能力在長期監管環境下生存。投資者在選擇交易平台或理財顧問時，可留意其是否主動解釋 CARF／CRS 對客戶的影響，並提供清晰的合規安排與資料保護措施。
結語：加密資產走向「正規金融基建」
這次諮詢標誌著加密資產正逐步被國際視為主流金融資產的一部分，同時需要承擔與銀行及證券帳戶相若的稅務透明責任。 對投資者而言，應考慮儘早把加密資產納入整體財富與稅務規劃，配合合規的平台及專業建議，降低未來政策收緊時的突發風險。
與此同時，EX.IO相信，這項改革同時為本地持牌虛擬資產交易平台包括EX.IO帶來重要機遇：在更高標準的國際稅務透明環境下，能夠「以合規換信任」，成為本地乃至國際國際投資者首選的合作夥伴。作為受規管、嚴格遵守反洗錢及客戶盡職審查要求的持牌虛擬資產交易平台，EX.IO正積極預備配合上述文件所提及的技術及流程要求，冀透過主動配合新框架、與專業稅務和法律顧問協作、以及持續向客戶提供清晰易明的投資者教育資訊，協助不同稅務居民身份的客戶在合規前提下安心參與虛擬資產市場。平台相信，該種做法不僅有助降低客戶在未來稅務及監管收緊時面對的風險，同時亦有助進一步鞏固集團在國際虛擬資產生態中的信譽與品牌形象，成為香港推動虛擬資產健康發展的重要一環。